| Волновая теория Эллиотта
Суть волновой
теории Эллиотта заключается в следующем:
Волна - направленное
движение цен в одну сторону (повышение или понижение, без
учета внутренних коррекций движения, - т. е. волна есть, когда есть тренд).
- После повышающейся волны всегда идет понижающаяся
волна, а после понижающейся волны всегда идет повышающаяся волна. То есть всегда
движение одной волны корректируется движением другой; - Волны с номерами 1, 3, 5, A, C, а также
их подволны (1), (3), (5), (А), (С) именуются "импульсными" волнами,
потому что они идут по направлению основного взлета или основной коррекции, то
есть придают импульс "своей волне" более высокого порядка; - Волны 2, 4, B, а также (2), (4), (B) -
это "корректирующие" волны, потому что они идут в противоположном по
сравнению с импульсными волнами направлении, то есть корректируют "свою волну"
более высокого порядка; - Повышающиеся волны 1, 3, 5 состоят из 5
(пяти) более мелких волн, идущих зигзагом - (1), (2), (3), (4), (5). - Понижающиеся волны 2 и 4 состоят их
трех более мелких волн (А), (В), (С); - Понижающиеся волны А и волна С состоят
из пяти более мелких волн - (A), (B), (C), (D), (E); - Повышающаяся волна B состоит из трех
более мелких волн (1), (2), (3); - Волна любого порядка всегда является
подволной еще более могущественной волны. В нашем примере волны 1, 2, 3, 4, 5 являются пятиволновой последовательностью волны.
Рис. 1. Геометрия волновой структуры Эллиотта:
разложение волны на подволны
Как только завершается рост (5 волн), начинаются 3 волны коррекции (А), (В), (С).
Тенденция всегда будет развиваться
по основному 8-волновому циклу. Волны (3) или (5)
могут разбиваться на более мелкие кусочки. Все импульсные волны - (1), (3), (5),
(А), (С) делятся на 5 подволн еще более мелкого порядка. Волны (2),
(4), (В) делятся на 3 волны меньшей степени - корректирующие волны всегда короче импульсных.
Если при общей тенденции роста
наблюдается 5-волновое падение, можно с высокой долей уверенности констатировать, что мы имеем дело с волной (А) 3-волнового (А)-(В)-(С) падения, т. к. волны (2) и (4) всегда являются
"трехволновками". А значит, нас ждут волны (В) и (С), то
есть падение продолжится. На "медвежьем" рынке после
3-волнового повышения должна возобновиться тенденция падения, а оживление, состоящее из 5 волн - это предупреждение, что следует ожидать более значительного движения цен наверх. Эта новая предсказанная нами волна может оказаться (1) волной "бычьей"
тенденции.
Свойства волн: Волна
1. Почти половина всех первых волн
зарождается у основания рынка и является ни чем иным, как
"отскоком" от наиболее низких уровней. Первая волна,
как правило, самая короткая из 5 волн, иногда очень динамичная, если это основание рынка. Волна
2. Проходит полное
или почти полностью расстояние, пройденное 1-й волной, но удерживается над уровнем основания 1-й волны.Волна
3. Обычно самая длинная и
динамичная из всех 5 импульсных волн. Пересечение волной 3 уровня
вершины 1-й волны соответствует классическому прорыву и
является сигналом к открытию длинных/коротких позиций. На эту волну
приходится резкое увеличение объемов торговли. Волна 3 никогда не может быть самой короткой. Волна
4. Эта волна имеет сложное строение, она
так же, как и волна 2 представляет собой фазу коррекции или
консолидации, однако отличается своим строением от волны 2
- на
волне 4 часто появляются треугольники. Важное правило: основание волны 4 никогда не перекрывает
вершину волны 1. Волна
5. Эта волна гораздо менее динамична (чем 3-я). Во время этой волны многие индикаторы (осцилляторы)
отстают от движения цен, и появляются отрицательные
расхождения (дивергенция), предупреждая о приближении вершины рынка. Волна
А. Сигналом
появления этой волны является ее разбиение на 5 волн меньшего порядка,
при этом увеличение объема соответствует понижению цены. Волна
В. Эта волна отражает "отскок"
цен вверх при новой нисходящей тенденции, начавшейся с волны А. Для
волны В характерен низкий объем. При этом образуется
"двойная вершина". Иногда волна В даже перекрывает
вершину волны 5. Волна
С. Часто опускается намного ниже
основания волны А. При проведении линии тренда под основанием
волны 4 и волны А на графике появляется
"голова-плечи".
Данные правила не являются полными и достаточными.
Резюме о волнах Эллиотта и числах Фибоначчи
В качестве заключения в разговоре о
теории Эллиотта и числах Фибоначчи еще раз перечислим их основные
свойства: - Полный цикл "бычьего" рынка состоит
из 8 волн: 5 волн роста, за которыми следуют 3 волны падения.
- Любая волна является частью более
длинной и подразделяется на более короткие.
- Любая импульсная волна тенденции
состоит из 5 волн более низкого порядка.
- Коррекция всегда состоит из трех волн.
- Простые коррекции бывают двух типов:
зигзаги 5-3-5 и плоские волны 3-3-5 (мы об этом не говорили, но случается).
- Треугольники, как правило, образуются
на четвертых волнах (эта модель всегда предшествует последней волне).
- Треугольник может также быть корректирующей волной В.
- Иногда одна из импульсных волн
растягивается. Остальные две должны оставаться равными по времени и протяженности.
- Правило чередования вида волн 2 и 4 предупреждает, что не следует ждать одинакового проявления ценовой динамики два раза подряд.
- "Бычьи" рынки не должны
опускаться ниже основания предыдущей четвертой волны.
- Волна 4 не должна перехлестываться с
волной 1.
- Основными аспектами теории волн
Эллиотта являются (в порядке значимости): форма волны, соотношение волн и время.
- Математической основой теории волн
Эллиотта является последовательность Фибоначчи.
- Количество волн, образующих тенденцию, совпадает с числами Фибоначчи.
Коэффициенты Фибоначчи и основанные на
них отношения длины коррекции используются для определения ценовых ориентиров. Отношение длины коррекции к предыдущему движению рынка часто равняется 62%, 50% и 38%.
| |
Бесплатные объявления